Déclencheur de commerce

Qu’est-ce qu’un déclencheur commercial?

Un déclencheur de transaction est tout événement qui répond aux critères pour lancer une transaction automatisée sur les titres qui ne nécessite pas d’entrée supplémentaire du commerçant. Un déclencheur de transaction est généralement une condition du marché, telle qu’une hausse ou une baisse du prix d’un indice ou d’un titre, qui déclenche une séquence de transactions. Les déclencheurs commerciaux sont utilisés pour automatiser certains types de transactions, comme la vente d’actions lorsque le prix atteint un certain niveau.

Comprendre le déclencheur commercial

Les déclencheurs commerciaux aident les traders à automatiser leurs stratégies d’ entrée et de sortie. Souvent, les déclencheurs commerciaux sont placés à l’aide d’ordres conditionnels impliquant à la fois un ordre primaire et secondaire. Lorsque le premier ordre s’exécute, le second ordre est déclenché automatiquement et devient actif pour exécution en fonction des conditions supplémentaires.

Les déclencheurs commerciaux peuvent également être utilisés pour placer des transactions individuelles en fonction du prix ou de facteurs externes. Par exemple, les traders peuvent chevaucher le prix actuel du marché en plaçant un ordre OCO ( one-cancels-other ), dans lequel l’exécution d’un côté annulera immédiatement l’autre, permettant ainsi au trader d’entrer sur le marché, espérons-le dans le sens de l’élan..

Exemple de déclencheur de transaction

Supposons qu’un trader veuille créer une position d’ achat couverte. Le trader peut passer un ordre limité pour acheter 100 actions d’actions et, si l’opération s’exécute, vendre une option d’achat contre l’action qui vient d’être achetée. En utilisant des déclencheurs de transaction, le trader n’a pas à se soucier de surveiller la première commande avant de passer manuellement la deuxième transaction. Le commerçant peut être sûr que les deux commandes ont été passées aux bons prix.

Les commerçants peuvent également vouloir utiliser le produit d’une vente pour effectuer un achat. Par exemple, un trader peut passer un ordre à cours limité pour clôturer une position d’option et configurer un déclencheur de transaction pour utiliser le produit pour acheter un contrat d’option différent. Le trader n’a pas à se soucier du moment de la deuxième transaction et peut à la place se concentrer sur l’identification de nouvelles opportunités.

Enfin, les déclencheurs commerciaux peuvent être utilisés pour ajouter une jambe à une stratégie. Par exemple, un trader peut passer un ordre limite pour acheter un put et avoir un ordre limite conditionnel pour vendre un put. Cette stratégie peut aider les traders à créer une stratégie d’options complexe sans exécuter des transactions individuelles, ce qui réduit le risque de placer les mauvaises transactions ou d’attendre trop longtemps pour ouvrir ou modifier une transaction.

Avantages et inconvénients des déclencheurs commerciaux

Les déclencheurs commerciaux peuvent être utiles pour automatiser les stratégies d’entrée et de sortie, mais les traders doivent faire preuve de prudence lorsqu’ils les utilisent. Après tout, il est facile pour les traders d’oublier les positions créées il y a plus d’un jour et l’exécution d’anciennes idées de trading peut entraîner des pertes.

Les traders doivent être sûrs de revoir tous les déclencheurs d’opérations ouvertes à la fin de chaque journée et d’envisager de n’utiliser que des ordres d’une journée pour mettre en place ces stratégies plutôt que des types d’ ordres bons jusqu’à l’annulation ou d’autres types d’ordres plus longs.

En vertu de la mise en œuvre des directives identifiées par le commerçant, les déclencheurs commerciaux peuvent ajouter une composante de discipline au processus de négociation. Souvent, les traders utilisent des déclencheurs commerciaux pour passer des ordres composés qui reposent sur une série de conditions à remplir. Les traders doivent s’assurer que leurs déclencheurs commerciaux restent pertinents au fil du temps.