Définition de la distribution symétrique

Qu’est-ce que la distribution symétrique?

La distribution symétrique se produit lorsque les valeurs des variables se produisent à des fréquences régulières et que la moyenne, la médiane et le mode se produisent au même point. Sous forme de graphique, la distribution symétrique apparaît souvent sous la forme d’une courbe en cloche. Si une ligne était tracée disséquant le milieu du graphique, elle montrerait deux côtés qui se reflètent. La distribution symétrique est un concept de base dans le trading technique, car l’action du prix d’un actif est supposée correspondre à une courbe de distribution symétrique au fil du temps.

Que vous dit la distribution symétrique?

La distribution symétrique est utilisée par les commerçants pour établir la zone de valeur d’un stock, d’une devise ou d’un produit sur une période donnée. Cette période peut être intrajournalière, par exemple des intervalles de 30 minutes, ou elle peut être à plus long terme en utilisant des sessions ou même des semaines et des mois. Une courbe en cloche peut être dessinée autour des points de prix atteints pendant cette période et on s’attend à ce que la majeure partie de l’action des prix – environ 68% des points de prix – se situe dans un écart type du centre de la courbe. La courbe est appliquée à l’axe des y (prix) car c’est la variable alors que le temps sur toute la période est simplement linéaire. Ainsi, la zone dans un écart type de la moyenne est la zone de valeur où le prix et la valeur réelle de l’actif sont les plus proches.

Si l’action des prix sort le prix de l’actif de la zone de valeur, cela suggère que le prix et la valeur ne sont pas alignés. Si la brèche se situe au bas de la courbe, l’actif est considéré comme sous-évalué. S’il est en haut de la courbe, l’actif doit être surévalué. L’hypothèse est que l’actif reviendra à la moyenne au fil du temps.

Un exemple d’utilisation de la distribution symétrique

La distribution symétrique est le plus souvent utilisée pour mettre en contexte l’action des prix. Plus l’action des prix s’éloigne de la zone de valeur d’un écart-type de chaque côté de la moyenne, plus la probabilité que l’actif sous-jacent soit sous-évalué ou surévalué par le marché est grande. Cette observation suggérera des transactions potentielles à placer en fonction de l’écart entre l’action des prix et la moyenne de la période utilisée. Sur des échelles de temps plus longues, cependant, le risque de manquer les points d’ entrée et de sortie réels est beaucoup plus grand.

Distribution symétrique vs distribution asymétrique

La distribution symétrique opposée est la distribution asymétrique. Une distribution est asymétrique si elle n’est pas symétrique avec une asymétrie nulle; en d’autres termes, il ne fait pas de biais. Une distribution asymétrique est asymétrique à gauche ou à droite. Une distribution asymétrique à gauche, ce que l’on appelle une distribution négative, a une queue gauche plus longue. Une distribution asymétrique à droite, ou une distribution asymétrique positive, a une queue droite plus longue. Déterminer si la moyenne est positive ou négative est important lors de l’analyse de l’inclinaison d’un ensemble de données, car cela affecte l’analyse de la distribution des données.

L’asymétrie est souvent un élément important de l’analyse par un commerçant d’un potentiel de retour sur investissement. Une distribution symétrique des rendements est uniformément répartie autour de la moyenne. Une distribution asymétrique avec un biais droit positif indique que les rendements historiques qui s’écartaient de la moyenne étaient principalement concentrés sur le côté gauche de la courbe en cloche. À l’inverse, un biais gauche négatif montre des rendements historiques s’écartant de la moyenne concentrée sur le côté droit de la courbe.

Limitations de la distribution symétrique

Un refrain d’investissement courant est que les performances passées ne garantissent pas les résultats futurs; cependant, les performances passées peuvent illustrer des tendances et fournir des informations aux traders qui cherchent à prendre une décision sur une position. La distribution symétrique est une règle générale, mais quelle que soit la période utilisée, il y aura souvent des périodes de distribution asymétrique sur cette échelle de temps. Cela signifie que, bien que la courbe en cloche revienne généralement à la symétrie, il peut y avoir des périodes d’asymétrie qui établissent une nouvelle moyenne de centrage de la courbe. Cela signifie que le trading basé uniquement sur la zone de valeur d’une distribution symétrique peut être risqué si les transactions ne sont pas confirmées par d’autres indicateurs techniques.