Échanger le rapport de paie non agricole

Table des matières

Développer

• Analyse du rapport non agricole
• Communiqués de presse sur le trading
• La stratégie de trading NFP
• Les règles
• Exemple
• Pièges de la stratégie
• La ligne de fond

Le rapport sur la masse salariale non agricole (NFP) est un indicateur économique clé pour les États-Unis. Il est destiné à représenter le nombre total de travailleurs rémunérés aux États-Unis moins les employés agricoles, les employés du gouvernement, les employés de maison privés et les employés d’organisations à but non lucratif.

Le rapport sur la masse salariale non agricole provoque l’un des mouvements de taux les plus importants de toute annonce de nouvelles sur le marché des changes. En conséquence, de nombreux analystes, traders, fonds, investisseurs et spéculateurs anticipent le nombre de NFP et le mouvement directionnel qu’il provoquera. Avec autant de parties différentes qui regardent ce rapport et l’interprètent, même lorsque le nombre est conforme aux estimations, cela peut provoquer de fortes fluctuations de taux.2 Apprenez à échanger ce mouvement sans être assommé par la volatilité irrationnelle qu’il peut créer.

Analyse des chiffres des rapports non agricoles

Comme toute autre donnée économique, il existe trois façons d’analyser le nombre de livres de paie non agricoles aux États-Unis:

• Une masse salariale plus élevée est bonne pour l’économie américaine. En effet, davantage d’emplois ajoutés contribuent à une croissance économique plus saine et plus robuste . Les consommateurs qui ont à la fois de l’argent et un emploi ont tendance à dépenser plus, ce qui conduit à la croissance. En conséquence, les négociants en devises et les investisseurs recherchent un ajout positif d’au moins 100 000 emplois par mois. Tout communiqué ci-dessus – disons 200 000 – contribuera à alimenter les gains en dollars américains. Une publication d’estimation supérieure au consensus aura le même effet.
• Un changement attendu de la masse salariale provoque une réaction mitigée sur les marchés des devises. Les investisseurs Forex qui assistent à un changement attendu dans le rapport NFP se tourneront vers d’autres sous-composants et éléments pour obtenir une sorte de direction ou de perspicacité. Cela comprend le taux de chômage et la sous-composante de la masse salariale dans le secteur manufacturier. Ainsi, si le taux de chômage baisse ou si la masse salariale du secteur manufacturier augmente, les négociants en devises se rangeront du côté d’un dollar plus fort, un avantage pour l’économie américaine. Mais si le taux de chômage augmente, les emplois dans le secteur manufacturier diminuent, les investisseurs baisseront le dollar américain pour les autres devises.
• Une masse salariale inférieure est préjudiciable à l’économie américaine. Comme tout autre rapport économique, une image inférieure de l’emploi est négative pour la plus grande économie du monde et le  billet vert. Si le rapport NFP montre une baisse en dessous de 100 000 emplois (ou une impression inférieure aux estimations), c’est un bon signe que l’économie américaine ne croît pas. En conséquence, les traders Forex privilégieront les devises à haut rendement par rapport au dollar américain.

Communiqués de presse sur le trading

paire de devises donnée lors de la publication peut être très dangereux. Heureusement, il est possible d’attendre que les fluctuations sauvages des taux se calment. Ensuite, les commerçants peuvent tenter de capitaliser sur le mouvement réel du marché après que les spéculateurs ont été anéantis ou ont pris des profits ou des pertes. Le but de ceci est d’essayer de capturer le mouvement rationnel après l’annonce, au lieu de la volatilité irrationnelle envahissant les premières minutes après une annonce.

La publication du NFP a généralement lieu le premier vendredi de chaque mois à 8 h 30 HNE. Ce communiqué de presse crée un environnement favorable pour les traders actifs car il offre une quasi-garantie d’un mouvement négociable après l’annonce. Comme pour tous les aspects du trading, la question de savoir si nous en tirons profit n’est pas assurée. Aborder le commerce d’un point de vue logique, en fonction de la réaction du marché, peut nous fournir des résultats plus cohérents que de simplement anticiper le mouvement directionnel que l’événement provoquera.

La stratégie de trading NFP

Le rapport NFP affecte généralement toutes les principales paires de devises, mais l’un des favoris des traders est le GBP / USD. Étant donné que le marché des changes est ouvert 24 heures sur 24, tous les traders ont la possibilité de négocier l’événement d’actualité.

La logique derrière la stratégie est d’attendre que le marché digère la signification de l’information. Une fois que les fluctuations initiales se sont produites, et après que les participants au marché ont eu un peu de temps pour réfléchir à la signification du nombre, ils entreront dans une transaction dans le sens de l’ élan dominant. Ils attendent un signal indiquant que le marché a peut-être choisi une direction pour prendre des taux. Cela évite d’entrer trop tôt et diminue la probabilité d’être chassé du marché avant qu’il n’ait choisi une direction.

Les règles

La stratégie peut être échangée à partir de graphiques de cinq ou 15 minutes. Pour les règles et exemples ci-dessous, un graphique de 15 minutes sera utilisé, bien que les mêmes règles s’appliquent à un graphique de cinq minutes. Les signaux peuvent apparaître dans des délais différents, alors tenez-vous-en à l’un ou à l’autre.

1. Rien n’est fait pendant la première barre après le rapport NFP (8h30 à 8h45 dans le cas du graphique de 15 minutes).
2. Le bar créé de 8h30 à 8h45 sera varié. Les traders attendent qu’une barre intérieure se produise après cette barre initiale (il n’est pas nécessaire que ce soit la barre la plus proche). En d’autres termes, ils attendent que la plage de la barre la plus récente soit complètement à l’intérieur de la plage de la barre précédente.
3. Le taux haut et bas de cette barre intérieure définit nos déclencheurs commerciaux potentiels. Lorsqu’une barre suivante se ferme au-dessus ou en dessous de la barre intérieure, les participants au marché effectuent une transaction dans le sens de la cassure. Ils peuvent également entrer dans une transaction dès que la barre dépasse le haut ou le bas sans attendre la fermeture de la barre. Quelle que soit la méthode que vous choisissez, respectez-la.
4. Placez un stop de 30 pip sur le trade que vous avez entré.
5. Faites jusqu’à un maximum de deux transactions. Si les deux sont arrêtés, ne rentrez pas. Le haut et le bas de la barre intérieure sont à nouveau utilisés pour un deuxième échange si nécessaire.
6. La cible est une cible temporelle. En règle générale, la majeure partie du déménagement a lieu dans les quatre heures. Ainsi, les commerçants sortent quatre heures après leur heure d’entrée. Un stop suiveur est une alternative si les traders souhaitent rester dans le commerce.

Exemple

En regardant le graphique ci-dessus, la ligne verticale marque la publication à 8h30 EST (13h30 GMT) du rapport NFP. Comme vous pouvez le voir sur le graphique, il y a trois barres, ou 45 minutes, de va-et-vient après la sortie. Pendant ce temps, les commerçants ne négocient pas tant qu’ils n’ont pas vu une barre intérieure. La barre intérieure est entourée d’un carré sur le graphique. La fourchette de prix de cette barre est entièrement contenue dans la barre précédente. Les traders entreront lorsqu’une barre se ferme plus haut ou plus bas que la barre intérieure. La fermeture de la barre suivante est encerclée, car c’est leur entrée; il s’est refermé au-dessus de la hauteur de la barre intérieure. Leur stop est 30 pips en dessous du prix d’entrée, qui est marqué par une barre horizontale noire solide.

Comme leur entrée a eu lieu vers 9 h 45 HNE (14 h 45 GMT), ils clôtureront leur position quatre heures plus tard. En entrant dans le commerce à 1,4670 et en sortant quatre heures plus tard à 1,4820, 150 pips ont été capturés tout en risquant seulement 30 pips. Cependant, il convient de noter que tous les échanges ne seront pas aussi rentables.

Pièges de la stratégie

Bien que cette stratégie puisse être très rentable, elle comporte certains pièges à prendre en compte. D’une part, le marché peut évoluer dans une direction de manière agressive et peut donc commencer à s’estomper au moment où nous obtenons un signal de barre interne. En d’autres termes, si un mouvement fort se produit avant la barre intérieure, il est possible qu’un mouvement s’épuise avant que nous n’obtenions un signal. Il est également important de noter qu’en période de forte volatilité, même après avoir attendu une configuration de modèle, les taux peuvent s’inverser rapidement. C’est pourquoi il est très important d’avoir un arrêt en place.

La ligne de fond

La logique derrière cette stratégie de négociation du rapport NFP est basée sur l’attente d’une petite consolidation, la barre intérieure, après que la volatilité initiale du rapport se soit apaisée et que le marché choisisse dans quelle direction il ira. En contrôlant le risque avec un arrêt modéré, nous sommes prêts à tirer un profit potentiellement important d’un énorme mouvement qui se produit presque toujours à chaque fois que le NFP est libéré.