Trading miroir

Qu’est-ce que le trading miroir?

Le trading miroir est une méthodologie de sélection des échanges utilisée principalement sur les marchés des changes. C’est une stratégie qui permet aux investisseurs de copier les transactions d’investisseurs forex expérimentés et prospères et de mettre en œuvre les mêmes transactions, presque en temps réel, dans leurs propres comptes. Le trading miroir n’était initialement disponible que pour les clients institutionnels, mais a depuis été mis à la disposition des investisseurs de détail par divers moyens. Depuis sa création entre le milieu et la fin des années 2000, le trading miroir a inspiré d’autres stratégies similaires, telles que le copy trading et le social trading.

Comprendre le trading miroir

Sa nature automatisée peut aider à empêcher les investisseurs de prendre des décisions commerciales basées sur les émotions. Les traders miroirs sur les marchés forex utiliseront souvent la plateforme de trading d’une maison de courtage (logiciel similaire à MetaTrader version 4 ou 5) pour examiner l’historique et les détails de diverses stratégies de trading. En bourse, ils peuvent utiliser des services de courtage tels que Interactive Broker’s Interactive Advisors ou un site tiers tel que collectif2.com par exemple.

Après avoir recherché les caractéristiques de performance, le trader choisit ensuite une stratégie de trading algorithmique parmi les options disponibles en fonction de ses objectifs d’investissement, de sa tolérance au risque, de son capital d’investissement et des actifs dans lesquels il souhaite investir. Par exemple, si un trader a une tolérance au risque minimale, il peut choisissez de refléter une stratégie qui a un faible tirage maximal. Lorsque les développeurs de stratégies exécutent leurs transactions, ces transactions sont dupliquées dans les comptes des traders miroirs à l’aide d’un logiciel automatisé qui fonctionne 24 heures sur 24 et 7 jours sur 7 avec l’intention de reproduire des résultats similaires. Les principaux courtiers forex qui proposent des transactions miroir incluent AvaTrade, FXCM et Dukascopy.

Avantages du trading miroir

Réduit les émotions : parce que le trading miroir détermine quand une transaction est ouverte, fermée ou modifiée, cela supprime le stress lié à la prise de décisions commerciales. Ceci est particulièrement utile pour les nouveaux investisseurs qui peuvent initialement trouver le marché des changes écrasant. Au lieu de se soucier des fluctuations quotidiennes du marché, un investisseur peut simplement vérifier les performances de son compte de trading miroir à la fin de chaque semaine et déterminer s’il souhaite continuer à utiliser la stratégie.

Résultats vérifiés : les courtiers Forex qui proposent des transactions miroir examinent, testent et valident généralement les résultats de négociation des stratégies qu’ils téléchargent sur leur plate-forme, ce qui permet de filtrer les transactions perdantes. Par exemple, avant qu’une nouvelle stratégie ne soit acceptée, un courtier peut exiger qu’elle ait un historique de rentabilité de 12 mois avec une limite de tirage maximale spécifique. Lors de la sélection d’un courtier forex qui propose un trading miroir, les investisseurs doivent se demander comment les résultats d’une stratégie ont été vérifiés pour s’assurer qu’elle a subi des tests rigoureux.

Limitations du trading miroir

Robustesse des stratégies: certaines stratégies de trading miroir ne peuvent donner de bons résultats que dans certaines conditions de marché. Par exemple, une stratégie peut bien performer sur les marchés en tendance, mais sous-performer sur les marchés en range. Les investisseurs doivent tester les résultats d’une stratégie dans divers environnements de marché pour s’assurer de sa robustesse.

Évaluation des risques: bien qu’il soit simple de voir si un compte de trading miroir génère un profit, il est souvent plus difficile de déterminer quels risques ont été pris pour réaliser ce profit. Par exemple, une stratégie qui a rapporté 300% au cours des 12 derniers mois peut sembler excellente au départ, mais une analyse plus approfondie de la stratégie peut révéler que pour atteindre ce résultat, l’investisseur aurait dû subir un prélèvement de 80% sur son capital.

Fraude dans le trading miroir

En 2017, Deutsche Bank a été condamnée à une amende de 630 millions de dollars par les régulateurs américains et britanniques pour des transactions qualifiées de «transactions miroir». Cependant, cette référence ne se réfère pas aux commerçants de détail suivant des commerçants plus expérimentés, mais plutôt à un moyen de blanchir de l’argent. Les actions russes étaient achetées par l’intermédiaire de la Deutsche Bank à Moscou (avec des roubles), et les mêmes actions étaient vendues à la Deutsche Bank à Londres (contre des dollars américains). Cela a effectivement créé un pipeline de blanchiment d’argent qui a duré plusieurs années. Cette activité frauduleuse ne doit pas être confondue avec le trading miroir légitime malgré le terme inapproprié dans les rapports financiers.