Quels sont les moyens les plus efficaces pour réduire le risque moral?

L’aléa moral, essentiellement, est la prise de risque. En général, l’aléa moral se produit lorsqu’une partie ou un individu dans une transaction prend des risques en sachant que, si les choses ne fonctionnent pas, une autre partie ou individu subit alors le fardeau des conséquences négatives. Le mauvais service à la deuxième partie peut se produire au cours de la transaction, pour que la transaction se produise, et même après que la transaction a eu lieu. Il existe plusieurs moyens de réduire l’aléa moral, notamment des incitations, des politiques visant à prévenir les comportements immoraux et un suivi régulier.

À la racine de l’aléa moral, il y a des informations déséquilibrées ou asymétriques. La partie prenant des risques dans une transaction a plus d’informations sur la situation ou les intentions que la partie qui en subit les conséquences. En général, la partie avec des informations supplémentaires est plus motivée ou est plus susceptible de se comporter de manière inappropriée pour bénéficier d’une transaction. L’avantage des informations asymétriques survient souvent après la conclusion de la transaction.

Exemples de risque moral

L’aléa moral se produit dans différents types de situations et différentes arènes. Dans le secteur financier, un élément de motivation peut être le renflouement. Les établissements de crédit ont tendance à réaliser leurs rendements les plus élevés sur les prêts considérés comme risqués. Ils sont plus enclins à consentir de tels prêts lorsqu’ils ont l’assurance ou l’attente d’une sorte d’aide gouvernementale en cas de défaut de paiement.

La titrisation des prêts hypothécaires peut entraîner un aléa moral – et l’a fait, dans la crise des subprimes et la crise financière de 2008.1 Les initiateurs de prêts hypothécaires peuvent regrouper les prêts, puis vendre des parties de ce pool de prêts hypothécaires aux quelqu’un d’autre. Dans une telle situation, il bénéficie de l’agence de l’ acheteur ou l’ achat à faire preuve de diligence dans le suivi des initiateurs des prêts et à vérifier la qualité des prêts.

Sur le marché de l’assurance maladie, lorsque l’assuré ou l’individu se comporte de telle sorte que les coûts sont augmentés pour l’assureur, il y les prestataires d’ assurance maladie instituent généralement une quote-part et des franchises, ce qui oblige les individus à payer pour au moins une partie des services qu’ils reçoivent. politique Une telle utilisation et des montants déductibles est une incitation pour l’assuré de réduire les services et pour éviter de faire des réclamations.

Le risque moral dans l’une de ses formes les plus élémentaires survient lorsque les employés se dérobent à leurs responsabilités sur leur lieu de travail. Un employé a une incitation de base à faire le moins de travail possible pour le même montant de salaire. Il est avantageux pour l’employeur de réduire ce risque moral. L’employeur peut mettre en place des mesures incitatives qui encouragent les employés à accomplir une charge de travail supérieure à la moyenne. Par exemple, l’offre de primes (qui peuvent être des espèces ou des actions de l’entreprise) pour accomplir un certain nombre de tâches ou pour générer plus d’affaires peut servir à orienter les employés vers des comportements souhaitables et à l’écart des comportements indésirables. Il incombe également aux employeurs d’offrir des avantages à long terme conçus pour motiver les employés à être productifs et fidèles.