Définition du prêt auto-liquidatif
Qu’est-ce qu’un prêt auto-liquidatif?
Un prêt auto-liquidant (ou offre auto-liquidative) est une forme d’instrument de crédit à court ou moyen terme qui est remboursé avec l’argent généré par les actifs qu’il sert à acheter. Le calendrier de remboursement et l’échéance d’un prêt auto-liquidatif coïncident avec le moment où les actifs sont censés produire un revenu. Ces prêts sont destinés à financer des achats qui permettront de générer rapidement et de manière fiable des liquidités.
Points clés à retenir
- Un prêt auto-liquidatif est un type de prêt à court terme par lequel les fonds empruntés sont utilisés pour acheter un actif, qui est à son tour vendu à l’échéance du prêt pour rembourser le prêt.
- Les actifs ou projets générateurs de trésorerie sont souvent la cible de ces prêts car ils peuvent facilement être remboursés en vendant le capital acheté et empocher les liquidités générées sous forme de profit entre-temps.
- Certains types d’escroqueries financières qui semblent trop belles pour être vraies utilisent l’auto-liquidation comme un crochet pour attirer des marques sans méfiance.
Comment fonctionne un prêt auto-liquidatif
Bien que peu de prêts soient légalement appelés «auto-liquidatifs», le terme est couramment utilisé par les banquiers pour désigner les accords de prêt qui fonctionnent de cette manière. Il est également utilisé par certains escrocs, comme nous l’expliquons ci-dessous.
Une entreprise de vente au détail peut utiliser un prêt auto-liquidatif pour acheter des stocks supplémentaires en prévision de la saison des achats des Fêtes. Les revenus générés par la vente de cet inventaire seraient ensuite utilisés pour rembourser le prêt. Les prêts auto-liquidatifs ne sont pas toujours un choix de crédit judicieux pour les entreprises. Par exemple, ils n’ont pas de sens pour acheter des actifs fixes, tels que des biens immobiliers, ou des actifs amortissables, tels que des machines ou du matériel de bureau.
À bien des égards, un prêt auto-liquidatif ressemble beaucoup à une obligation de revenu avec une fonction de fonds d’ amortissement. Les obligations fiscales sont garanties par des sources de revenus spécifiques, telles que les péages dans le cas d’une autoroute, et un fonds d’amortissement consacre de l’argent à mettre de côté pour le règlement de la dette.
Les prêts auto-liquidatifs n’ont pas de sens pour acheter des actifs fixes ou amortissables.
Escroqueries de prêt auto-liquidatives
Il existe également un certain nombre d’escroqueries à l’investissement qui s’appellent «prêts auto-liquidants» ou «actifs auto-liquidants». La plupart d’entre eux utilisent les caprices de «l’auto-liquidation» pour donner l’impression de moins de risque ou de plus de sécurité que ce qui est justifié. Un investisseur ou un propriétaire d’entreprise peu méfiant ou inexpérimenté sur le plan financier peut être victime d’un bon sens de la vente et de fausses déclarations.