Conseiller IPO

Qu’est-ce qu’un IPO Advisor?

Un conseiller IPO (premier appel public à l’épargne) est une entreprise embauchée pour aider une entreprise à naviguer dans le processus d’inscription sur une bourse publique pour la première fois. Le conseiller est généralement une société de banque d’investissement qui possède une connaissance spécialisée de l’entreprise et du secteur dans lequel elle opère.

Comprendre un IPO Advisor

Les entreprises privées qui souhaitent entrer en bourse et négocier sur une bourse de valeurs telle que la Bourse de New York (NYSE) ou le NASDAQ sont soumises à un processus appelé offre publique initiale (IPO). Une introduction en bourse est un processus consistant à offrir au public des actions d’une  société privée  dans le cadre d’une nouvelle émission d’actions. En règle générale, une entreprise attendra d’avoir atteint un certain stade de croissance avant d’annoncer son intention de devenir publique; cette étape de croissance survient généralement lorsqu’une entreprise a atteint une évaluation privée d’environ 1 milliard de dollars, également connue sous le nom de statut de licorne.

Offrir des actions au public permet à une entreprise de lever des capitaux auprès d’investisseurs publics, de monétiser les investissements des fondateurs d’entreprises ou d’investisseurs en private equity, et de faciliter la négociation des participations existantes ou la mobilisation future de capitaux en devenant cotées en bourse. Grâce à ce processus, familièrement connu sous le nom de mise en bourse, une société privée est transformée en société publique.

Avant d’entreprendre ce processus pour la première fois, une entreprise embauchera généralement un ou plusieurs conseillers IPO pour les aider à naviguer dans les étapes impliquées dans le processus d’introduction en bourse. Le conseiller devrait avoir une connaissance approfondie des marchés financiers. Leur rôle est de conseiller l’entreprise sur un certain nombre de questions qui aideront à déterminer le succès d’une introduction en bourse. Ils peuvent indiquer à la société si l’environnement actuel est idéal pour une introduction en bourse, quel est l’appétit pour les actions de la société, combien d’actions devraient être offertes et à quelle fourchette de prix les actions devraient être évaluées.

Après une introduction en bourse, un conseiller IPO peut analyser plusieurs paramètres clés afin de déterminer son succès. Certaines de ces mesures incluent le nombre de fois où l’émission est sursouscrite par les investisseurs, le taux d’augmentation des actions le premier jour de négociation et le nombre d’actions négociées le premier jour de la bourse. Une société nouvellement cotée dont les conseillers en introduction en bourse ont bien fait leur travail verra une forte demande pour leurs actions avant la cotation, une négociation modérée de leurs actions une fois qu’elles seront inscrites à la cote et une belle augmentation du cours de clôture de leurs actions par rapport au niveau auquel il a été évalué.

Après l’introduction en bourse, les actions de la société sont négociées librement sur le marché libre. Bien que les introductions en bourse soient présentées comme offrant de nombreux avantages aux entreprises, les exigences de ce processus peuvent être coûteuses. Ces coûts comprennent les frais juridiques, comptables et de marketing. Les entreprises publiques sont également tenues de divulguer des informations financières, comptables, fiscales et autres informations commerciales.