ETFs d’or de day-trading: les meilleurs conseils

Table des matières

Développer

• FNB et fiducies unitaires
• Quand trader les fiducies par rapport aux ETF
• FNB Gold Miner de Day-Trading
• Cibles d’or et écueils commerciaux
• La ligne de fond

Les fonds négociés en bourse sur l’ or (ETF) sont l’un des moyens les plus simples de négocier de l’or. Il existe des ETF d’or avec beaucoup de liquidités et, contrairement aux contrats à terme, les ETF n’expirent pas. Les ETF sur l’ or offrent également de la diversité : négociez le prix de l’or ou négociez un ETF lié aux producteurs d’or. L’or, comme d’autres actifs, évolue dans des tendances à long terme. Ces tendances attirent un grand nombre de traders à certains moments, offrant les conditions de day-trading les plus favorables. Voici comment en profiter.

FNB et fiducies unitaires

Bien que le SPDR Gold Trust ( fiducies d’investissement unitaires (UIT) possèdent en fait de l’or physique. Un ETF, en revanche, est un fonds qui investit généralement dans des produits qui suivent le prix de l’or, comme les contrats à terme sur l’or. Les FNB et les fiducies sont tous deux acceptables à des fins de day trading.

Les sociétés susmentionnées sont les fonds d’investissement en or les plus liquides et les plus activement négociés, avec en moyenne plus de cinq millions et deux millions d’actions, respectivement échangeant des mains quotidiennement. Le iShares Gold Trust est environ un dixième du prix du SPDR Gold Trust, et il aura donc des mouvements intrajournaliers plus faibles en dollars absolus, mais le prix plus bas signifie que de plus grandes quantités peuvent être échangées.2 Le prix et le volume du SPDR Gold Trust le rendent plus favorable pour le day trading.

Les FNB populaires pour les mineurs d’or – des fonds qui achètent des actions de mineurs d’or et reflètent leur performance – sont le VanEck Vectors Gold Miners ETF ( GDX ) et le VanEck Vectors Junior Gold Miners Fund ( GDXJ ).

Quand faire du Day-Trade Gold Trusts et ETF

La volatilité est l’amie d’un day-trader. Les mouvements fréquents des prix, associés à la liquidité, créent un plus grand potentiel de profits (et de pertes) en peu de temps.

Concentrez-vous sur les ETF et les fiducies sur l’or lorsque le prix au jour le jour fluctue d’au moins 2%. Appliquez un indicateur de plage réelle moyenne (ATR) sur 14 jours à un graphique quotidien sur l’or, puis divisez la valeur ATR actuelle par le prix actuel de l’ETF ou de la fiducie et multipliez le résultat par 100. Si le nombre n’est pas supérieur à 2, le Le marché n’est pas idéal pour les ETF ou les fiducies d’or de day-trading.

Les FNB Gold Miner et Junior Gold Miner sont généralement plus volatils que les fiducies aurifères. Lorsque le prix de l’or est stable, les mineurs d’or peuvent offrir un peu plus d’opportunités de day trading en raison de leur plus grande volatilité.

Au cours de la tendance baissière à gauche de la figure 1, le mouvement au jour le jour est généralement supérieur à 2% (lecture de l’ATR divisée par le prix). Alors que le prix entre dans une période plus latérale vers la fin de 2013, le mouvement quotidien tombe en dessous de 2% alors que l’ATR diminue continuellement. Il y aura probablement moins d’opportunités intrajournalières dans cet environnement, et avec moins de potentiel de profit, que lorsque l’ETF est plus volatil.

ETFs et fiducies aurifères de Day-Trading Gold Miner

Lorsque le SPDR Gold Trust bouge plus de 2% par jour, concentrez-vous dessus. Si la confiance évolue de moins de 2%, négociez l’un des ETF de mineurs d’or. Ce sont les conditions recommandées pour le day trading, bien que les fiducies aurifères et les ETF puissent être négociés en utilisant la méthode suivante, même pendant les périodes non volatiles (moins de 2% de mouvement quotidien).

Les transactions ne sont prises que dans le sens de la tendance. Pour une tendance haussière, le prix doit avoir récemment fait un swing haut, et vous cherchez à entrer sur un pullback. À un moment donné pendant le retrait, le prix doit faire une pause pendant au moins deux ou trois barres de prix (graphique d’une ou deux minutes). Une pause est une petite consolidation où le prix cesse de progresser vers la baisse et évolue plus latéralement.

Une fois que la pause s’est produite, achetez lorsque le prix dépasse le sommet de la pause, car nous allons supposer que le prix continuera à augmenter. La pause doit avoir un bas plus haut que l’ancien bas swing. Si ce n’est pas le cas, c’est un avertissement que la tendance haussière peut être en danger et qu’aucune transaction n’est effectuée. Après l’entrée, placez un stop loss juste en dessous du pullback low:

La tactique est la même pour une tendance baissière; le prix doit avoir récemment fait un swing bas, et vous cherchez à entrer sur un pullback (dans ce cas, le pullback sera à la hausse). À un moment donné pendant le retrait, le prix doit faire une pause pendant au moins deux ou trois barres de prix (graphique d’une ou deux minutes). Une fois que la pause s’est produite, vendez à découvert lorsque le prix passe en dessous du plus bas de la pause, car nous allons supposer que le prix continuera à baisser. La pause doit avoir un haut plus bas que l’ancien swing. Si ce n’est pas le cas, c’est un avertissement que la tendance à la baisse peut être en danger et qu’aucune transaction n’est effectuée. Après l’entrée, placez un stop loss juste en dessous du pullback low.

Objectifs et pièges du day-trading sur l’or

La stratégie tente de capturer les mouvements de tendance dans les ETF et les fiducies liés à l’or. Cela devrait idéalement être fait lorsque la volatilité du marché est adéquate. Sinon, les tendances risquent de s’essouffler et de ne pas atteindre notre objectif de profit.

L’objectif de profit est basé sur un multiple de notre risque. Lorsque la volatilité quotidienne est proche de 2%, visez un objectif de profit deux fois votre risque. Lorsque la volatilité approche les 4% et qu’il y a une forte tendance intrajournalière et sur le graphique journalier, visez un objectif de profit qui représente trois, voire quatre fois votre risque.

Dans la figure 2, une transaction longue est prise à 122,33 $ et un stop est placé à 122,25 $, ce qui entraîne un risque de 8 cents par action. Un objectif est donc placé 16 cents (2 x 8 cents) au-dessus du prix d’entrée, ce qui donne un objectif de 122,49 $. Dans des conditions plus volatiles, la cible pourrait être étendue à 24 ou 32 cents au-dessus du prix d’entrée (trois ou quatre fois le risque, respectivement).

La stratégie n’est pas sans pièges. L’un des principaux problèmes est que la pause dans le retrait peut être assez importante, ce qui rendra l’arrêt et le risque assez importants. Il peut également y avoir plusieurs pauses dans un retrait; choisir lequel échanger peut être assez subjectif. S’il n’y a pas de pause – juste un recul brutal et un retour brusque dans la direction de la tendance – la stratégie vous laissera sans trade.

L’objectif de profit est fixé à un multiple de risque afin de compenser les traders pour avoir pris ce risque. Le prix peut cependant montrer des signes de retournement avant que l’objectif ne soit atteint.

Une étape facultative consiste à déplacer le stop juste en dessous des nouveaux creux lorsqu’ils se forment pendant une tendance haussière, ou à déplacer le stop juste au-dessus des nouveaux sommets lorsqu’ils se forment pendant une tendance baissière. Le stop suit la tendance – agissant comme un stop suiveur – et sert à bloquer une partie du gain ou à réduire la perte si la tendance s’inverse.

La ligne de fond

L’or n’est pas toujours populaire, donc lorsque le prix de l’or bouge à peine, les day traders devraient laisser les ETF et les fiducies sur l’or seuls. Lorsque la volatilité augmente, cependant, le day trading est justifié. Concentrez-vous sur le trading avec la tendance. Attendez un recul et une pause dans les prix. La pause est ce qui fournit le déclencheur pour entrer dans le commerce. Lorsque le prix sort de la pause / consolidation dans le sens de la tendance, reprenez le commerce. Placez un arrêt juste à l’extérieur de la pause dans le prix. Votre cible doit vous compenser pour le risque que vous prenez; par conséquent, fixez-vous un objectif égal à deux fois votre risque, voire plus dans des conditions volatiles.