Définition du taux d’intérêt inférieur au marché (BMIR)
Qu’est-ce qu’un taux d’intérêt inférieur au marché (BMIR)?
Un taux d’intérêt inférieur à celui du marché (BMIR) est un taux inférieur au taux d’intérêt des banques commerciales en vigueur à ce moment-là. Les prêts accordés selon les modalités du BMIR impliquent un taux d’intérêt inférieur au taux fédéral applicable, ou peuvent même n’impliquer aucun taux d’intérêt.
Un taux d’intérêt inférieur à celui du marché s’applique à un prêt ou à un emprunteur particulier – comme les acheteurs de maisons à faible revenu ou d’anciens combattants militaires – et ne décrit pas un environnement général de taux d’intérêt bas. Plusieurs programmes existent, dont beaucoup sont parrainés par le gouvernement, pour permettre aux programmes BMIR d’exister.
Les bases d’un taux d’intérêt inférieur à celui du marché
Les taux d’intérêt inférieurs à ceux du marché (BMIR) font souvent référence à une certaine catégorie de prêts ou de programmes qui impliquent des prêts à faible taux d’intérêt utilisés pour acheter ou entretenir des propriétés qui seront louées à des personnes qui répondent à des critères d’éligibilité spécifiques. Certains programmes liés au logement offrent des prêts aux candidats qualifiés à des taux d’intérêt inférieurs aux taux du marché en vigueur. De nombreuses villes ont mis en place des programmes qui accordent des prêts à des taux d’intérêt inférieurs à ceux du marché aux personnes à revenus limités, que ce soit pour acheter une maison ou pour y apporter des améliorations.
Le taux d’intérêt des programmes BMIR est nettement inférieur aux taux d’intérêt en vigueur sur le marché et peut être aussi bas que zéro pour cent dans certains cas. Le taux d’intérêt réel dépend de facteurs tels que le coût du crédit, la solvabilité du propriétaire, le montant du prêt et la durée du prêt. BMIR permet également aux propriétaires de logements subventionnés par le gouvernement de répercuter les économies sur les locataires en offrant un loyer inférieur.
Exemple réel de programmes de taux d’intérêt inférieurs à ceux du marché: HUD
Le Département américain du logement et du développement urbain, ou HUD, a un programme de location basé sur le BMIR pour les résidents assistés par HUD. Ces programmes visent à élargir l’offre de logements abordables dans les zones où cela est nécessaire, en particulier dans les centres urbains.
Pour ces programmes, les résidents ou les candidats doivent généralement fournir certains documents pour prouver leur admissibilité. Cette documentation comprendrait une preuve de revenu, des antécédents de crédit, des documents d’identification pour toutes les personnes du ménage et d’autres informations relatives aux revenus et dépenses du ménage. Après avoir obtenu l’approbation pour la participation au programme, les résidents doivent accepter de fournir des informations à jour à des intervalles prédéterminés afin que leur admissibilité continue puisse être confirmée et d’alerter les départements concernés de tout changement dans leur situation qui pourrait affecter leur admissibilité à rester dans le programme.
Les origines du programme BMIR de HUD remontent à la loi nationale sur le logement de 1959, en particulier à l’article 221 (d) (3) BMIR. Cela assurait des prêts à faible taux d’intérêt à des promoteurs privés pour la construction de logements abordables. Ce programme a ensuite été remplacé par un autre, et HUD a introduit plusieurs remplacements et mises à jour ultérieurs depuis lors.
En 1988, l’Arkansas Development Finance Authority a acheté environ 300 des prêts hypothécaires BMIR pour logements multifamiliaux de HUD, dans le but de préserver des milliers de logements à loyer modique. Il s’agit de l’un des premiers grands projets du programme BMIR de HUD tel qu’il existe actuellement.