Loi sur la vérité dans l’épargne

Quelle est la vérité dans la loi sur l’épargne

La Truth in Savings Act (TISA) est une loi fédérale conçue pour favoriser la concurrence entre les institutions de dépôt et permettre aux consommateurs de comparer plus facilement les taux d’intérêt, les frais et les conditions associés aux comptes de dépôt des institutions d’épargne.

La loi sur la vérité dans l’épargne a été adoptée par le Congrès le 19 décembre 1991, dans le cadre de la loi d’amélioration de la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) de 1991. La loi a été mise en œuvre en vertu du règlement fédéral DD.

Comprendre la Loi sur la vérité dans l’épargne

La Truth in Savings Act a établi des lignes directrices uniformes sur la manière dont les banques et autres institutions financières divulguent des informations sur les comptes de dépôt aux particuliers. Ces informations sont conçues de manière à ce que les consommateurs puissent faire des comparaisons significatives entre les banques. La loi aide les consommateurs à prendre des décisions éclairées sur les comptes offerts dans les institutions de dépôt.

La Truth in Savings Act s’applique aux personnes qui ouvrent des comptes personnels. Cependant, la loi ne s’applique pas aux comptes d’entreprise, aux comptes d’entreprise ou aux organisations (telles que les organismes sans but lucratif) qui ouvrent un compte de dépôt d’entreprise.

Qu’y a-t-il dans la loi sur la vérité sur l’épargne?

Le but de la loi était de fournir aux consommateurs une protection et des informations sur les conditions des nouveaux comptes d’épargne et des certificats de dépôt qu’ils souhaitent ouvrir. En vertu de la loi, l’institution financière doit divulguer s’il y a des frais tels que les virements électroniques, les chèques retournés, l’impression de chèques et les ordres d’arrêt de paiement. Les autres informations clés qui doivent être divulguées comprennent:

• Le taux d’intérêt et si le taux est fixe ou variable
• Comment les intérêts sont calculés et quand les intérêts commencent à s’accumuler
• Exigences de solde minimum et méthode de calcul du solde
• Pénalités de retrait anticipé, le cas échéant, et divulgation de la pénalité et des conditions du moment où elle est imposée
• Modifications des conditions du compte
• Date d’échéance du compte, qui est typique pour un certificat de dépôt (CD)

Si un titulaire de compte retire les intérêts gagnés, cela a une incidence sur le rendement annuel en pourcentage (APY), qui est le taux de rendement si les intérêts sont réinvestis jusqu’à la fin du terme. En règle générale, le retrait des intérêts crée un taux de rendement inférieur puisque les gains d’intérêts sont payés périodiquement au lieu d’être réinvestis. En conséquence, le taux d’intérêt (si des retraits d’intérêts sont effectués) et l’APY doivent être divulgués.

Après l’ouverture d’un compte, la banque doit également continuer à fournir de la clarté pour lire les communications adressées à ses clients. Cela inclut de fournir aux clients des mises à jour régulières sur le montant des intérêts que leurs comptes devraient accumuler. De plus, la publicité bancaire relève de la compétence de la loi. Il s’agit de s’assurer que le marketing et les publicités que les banques présentent au public ne sont pas trompeurs. Par exemple, le taux d’intérêt et le rendement en pourcentage annuel (APY) d’un compte doivent être divulgués dans toutes ses publicités, y compris les panneaux d’affichage, dans les publications imprimées, en ligne et dans d’autres médias.

Pourquoi la Loi sur la vérité dans l’épargne a été établie

L’adoption de la loi est intervenue à la suite de la crise de l’ épargne et des prêts, qui s’est produite des années 1980 aux années 1990. L’échec de la multitude d’associations d’épargne et de crédit, ainsi que les pertes qui en découlent dans l’ensemble de l’économie, ont conduit à l’introduction d’une multitude de règlements fédéraux et de nouvelles lois, dont la Truth in Savings Act. Le but de l’introduction des nouvelles statuts était d’accorder plus d’autorité et de pouvoir à la FDIC en réponse à la crise. Les diverses lois, y compris la loi sur la vérité dans l’épargne, visaient à créer plus de transparence pour les consommateurs et à responsabiliser les institutions financières avec des normes de pratique susceptibles de dissuader la répétition des circonstances qui ont conduit à la crise.