Les 3 meilleurs FNB de FPI canadiens en 2020

Les fonds négociés en bourse (ETF) spécialisés dans les fiducies de placement immobilier (FPI) peuvent être un jeu idéal pour les investisseurs individuels: sans avoir à conclure de longues relations contractuelles, à contracter des hypothèques ou à trouver un capital important, ils peuvent obtenir une large exposition aux portefeuilles diversifiés de propriétés rapidement et à peu de frais. Ceux qui recherchent des pâturages plus exotiques pourraient envisager les FNB REIT canadiens, qui ont vu le jour il y a 20 ans. En plus des avantages habituels, ces fonds sont très liquides, se négocient à la Bourse de Toronto (TSX) et offrent des rendements attrayants, avec des distributions mensuelles.

Ce trio de FNB de FPI canadiennes a tous affiché une solide performance au cours des dernières années. Toutes les données sont à jour au 2 janvier 2020. Les prix de la valeur liquidative sont en dollars canadiens.

FNB iShares S & P / TSX Capped REIT Index ETF

Le FNB iShares S & P / TSX Capped REIT Index (XRE. TO) est un chef de file du secteur qui vise à générer une croissance du capital à long terme en répliquant l’indice S & P / TSX Capped REIT. XRE offre une exposition à environ 16 FPI dans plusieurs sous-secteurs: 30,38% de la valeur marchande du portefeuille est dans les immeubles commerciaux (la plus grande catégorie), 26,52% dans les propriétés résidentielles, 16,46% dans les FPI diversifiées, 12,83% dans les locaux commerciaux / bureaux et 10,74% dans l’industrie.

XRE s’est taillé la part du lion des actifs sous gestion détenus par des fonds de ce type, son AUM s’élevant à 1,48 milliard de dollars. Ce chiffre éclipse les actifs de son prochain concurrent, qui dispose de moins de 400 millions de dollars d’actifs sous gestion. En plus d’avoir des actifs plus importants que ses concurrents, XRE a un mandat nettement plus élevé, comme il existe depuis 2002, soit huit ans de plus que tout autre FNB REIT canadien. Son rendement total depuis sa création: 10,36% – précisément celui de son indice de référence, diminué de son ratio de frais de gestion de 0,61%.

Se négociant autour de 19,50 $ pour un rendement de 3,93%, XRE a un rendement total quotidien depuis le début de l’année (YTD) de 20,85% et un rendement total quotidien sur trois ans de 11,76%. Son rendement de distribution est de 14,02%.

FINB BMO à pondération égale FPI

Le FINB BMO Equal Weight REITs (ZRE. TO) vise à produire de la croissance en reproduisant les mouvements de prix de l’indice Solactive Equal Weight Canada REIT. En exploitant une stratégie de pondération égale, ZRE tente de réduire les risques liés aux titres individuels.

Fondée en 2010, ZRE détient des participations dans 23 REIT, qui investissent dans tout, des sociétés à grande capitalisation comme Milestone Apartments REIT (MST-UN. TO) aux petites sociétés immobilières telles que Crombie REIT (CRR-UN. TO). Le FNB investit dans ces avoirs de manière assez égale, la pondération la plus élevée d’un placement particulier étant de 5,09%.

En plus de répartir ses actifs sur un large éventail de FPI, ZRE a une exposition à six secteurs, qui comprennent la diversification, les bureaux, le résidentiel, l’industrie, la vente au détail et les soins de santé. Sur le plan du sous-secteur, il est dominé par les immeubles commerciaux et résidentiels (22% du portefeuille chacun) et les FPI diversifiées et industrielles (environ 18% chacun).

ZRE a un AUM de 651,93 millions de dollars et se négocie autour de 24 dollars, pour un rendement de distribution de 4,01%. Son rendement total quotidien depuis le début de l’année est de 26,48% et son rendement sur trois ans, de 14,25%. il a un ratio de frais de 0,61%.

FNB indiciel Vanguard FTSE Canadian Capped REIT

Le FNB indiciel Vanguard FTSE Canadian Capped REIT (VRE. TO) accorde une exposition aux sociétés immobilières canadiennes de petite, moyenne et grande capitalisation et le fait à faible coût, même pour les FNB – il a un ratio de frais de 0,35%. VRE suit l’indice FTSE Canada All Cap Real Estate Capped 25%, qui détient des participations dans un large éventail de sociétés immobilières canadiennes.

Depuis sa création en février 2012, VRE a accumulé un AUM de 246,23 millions de dollars. Ces actifs sont actuellement répartis dans 18 FPI, les 10 premières représentant 77,2% de l’actif du fonds. En termes de pondérations majeures, les FPI industrielles et de bureaux représentent un tiers du portefeuille (33%), suivies par le résidentiel (23,1%) et le commerce de détail (19,2%).

En utilisant le cours de clôture de l’action de 34,31 $, le fonds a un rendement de distribution de 3,16%. Son rendement total quotidien YTD est de 18,94% et le rendement sur trois ans est de 10,03%.