Analyste quantitatif: description de poste et salaire moyen

Un analyste quantitatif est un professionnel qui utilise des méthodes quantitatives pour aider les entreprises à prendre des décisions commerciales et financières. Les banques d’investissement, les gestionnaires d’actifs, les fonds spéculatifs, les sociétés de capital-investissement et les compagnies d’assurance emploient tous des analystes quantitatifs, ou «quants», pour les aider à identifier les opportunités d’investissement rentables et à gérer les risques.

Dans le monde du trading, les analystes quantitatifs sont particulièrement recherchés. Le 21e siècle a vu une explosion de la popularité du trading électronique basé sur des algorithmes numériques. Plutôt que des traders en direct arpentant frénétiquement le parquet de la Bourse de New York (NYSE) appelant des ordres d’achat et de vente, un logiciel informatique s’infiltre dans diverses bourses, achetant et vendant des actions lorsque les prix atteignent des niveaux prédéterminés par l’ algorithme.

Alors que l’algorithme informatique fait le gros travail, ce sont les analystes quantitatifs qui sont les cerveaux derrière ces algorithmes. Les meilleurs du secteur rapportent à leurs employeurs des millions de dollars sur une base mensuelle simplement en programmant des algorithmes suffisamment rapides et efficaces pour localiser les meilleurs métiers avant la concurrence.

Du côté de la vente, les analystes quantitatifs aident les banques à valoriser leurs titres. Du côté des acheteurs, ils identifient les opportunités d’investissement rentables et mesurent le risque par rapport à la récompense. En dehors du monde bancaire, un analyste quantitatif peut travailler pour une compagnie d’assurance en aidant à développer des modèles de tarification et des stratégies d’évaluation des risques.

Certains analystes quantitatifs, plutôt que d’analyser les données réelles pour prendre des décisions d’investissement ou de gestion des risques, travaillent sur le back-end en développant des logiciels informatiques pour évaluer les données financières. Ces professionnels ont presque invariablement des antécédents avancés en programmation informatique en plus des mathématiques et des statistiques.

Analystes quantitatifs Front Office

Les analystes quantitatifs du front office travaillent pour des entreprises qui vendent et négocient des titres financiers. Le rôle de l’analyste quantitatif de ces sociétés est d’identifier les transactions rentables, d’élaborer des stratégies de tarification et de gérer efficacement les risques.

Dans les jours qui ont précédé le décollage du trading électronique, les analystes quantitatifs travaillaient généralement séparément des traders de bureau; les analystes ont développé les stratégies et les traders les ont exécutées. Avec autant de transactions effectuées via des algorithmes informatiques, les deux rôles se sont en grande partie fusionnés. Les commerçants de bureau s’appuient sur des logiciels de navigation pour exécuter des transactions; tirer le meilleur parti de ce logiciel nécessite un niveau de compétence inhérent à l’analyse quantitative.

Dans l’environnement commercial moderne, le développement de modèles commerciaux efficaces via une analyse quantitative nécessite une concentration presque myope sur la vitesse. Le nom du jeu est d’exécuter un commerce rentable avant la compétition. Prenons un algorithme programmé pour exécuter un ordre d’achat lorsqu’une action tombe à un certain prix par action.

Dans le trading électronique, un décalage existe toujours entre le moment où un ordre est saisi et celui où il est exécuté. Des fractions de seconde comptent car il y a de fortes chances que la baisse des prix ait également déclenché des algorithmes concurrents pour passer des ordres d’achat. Ceux qui exécutent leurs ordres d’achat obtiennent en premier le meilleur prix; comme l’activité d’achat fait grimper les prix, prendre du retard par rapport à une ligne de concurrents signifie accepter un prix pire au moment où la transaction est exécutée et perdre une mesure de profit.

En fin de compte, les analystes quantitatifs du front office jouent de nombreux rôles dans la culture financière. Comme toujours, leur objectif principal est de développer des modèles d’investissement rentables qui fonctionnent aussi efficacement que possible. Au-delà de travailler avec des chiffres bruts, un analyste quantitatif de front office moderne doit être intimement familier avec le processus de trading lui-même. De plus, les compétences informatiques de haute technologie sont de plus en plus demandées pour ce rôle de jour en jour.

Gestion des risques

La gestion des risques est un domaine d’analyse quantitative dont la demande et l’importance perçue ont grandi depuis la crise financière de 2008. Pendant de nombreuses années, les banques ont pris des risques bien disproportionnés par rapport aux rendements attendus, le résultat culminant dans l’une des périodes les plus effrayantes. le marché a vu depuis 1929.

Au lendemain de la crise, les institutions financières se sont engagées à peaufiner leurs pratiques de gestion des risques afin de pouvoir continuer à rechercher de gros profits sans s’exposer aux pertes subies en 2008.

Les analystes de la gestion des risques développent des modèles quantitatifs pour contrôler les risques pour leurs employeurs. Les stress tests menés sur les banques pour déterminer leur capacité à résister à des crises financières de proportions variables sont souvent élaborés et menés par des analystes quantitatifs spécialisés dans la gestion des risques.