Microfinance vs macrofinance: quelle est la différence?
Table des matières
Développer
- La microfinance
- La macrofinance
- Différences clés
La microfinance et la macrofinance représentent deux types d’activités liées au financement. La différence réside dans leur portée. La microfinance est une approche communautaire centrée sur l’individu pour fournir de l’argent et / ou des services financiers aux individus pauvres ou aux petites entreprises qui n’ont pas accès aux ressources ordinaires ou conventionnelles.
En revanche, la macrofinance concerne une économie ou une structure sociale globale. Il s’agit de rédiger des politiques, de lancer des programmes comme des subventions ou de financer et de mettre en œuvre des plans et des projets de développement économique pluriannuels qui créeront des emplois ou relanceront l’industrie.
Un prêt de 100 dollars à un habitant de bidonville sans instruction lui permettant d’acheter l’équipement nécessaire à la fabrication de la céramique serait un exemple de microfinance; un gouvernement finançant la construction d’un barrage hydroélectrique d’un million de dollars qui emploie des milliers de personnes constituerait une macrofinance.
Points clés à retenir
- La microfinance et la macrofinance traitent toutes deux des initiatives de financement; leur différence réside dans la portée et la taille de leurs efforts.
- La microfinance permet l’autonomie financière des individus, leur fournissant de l’argent et une éducation.
- La macrofinance traite de projets plus larges qui affectent des sociétés ou des communautés entières, visant à améliorer les économies dans leur ensemble.
La microfinance
Les services de microfinance comprennent le microcrédit, la micro-épargne et la micro-assurance. La microfinance vise à rendre les individus autonomes en leur offrant un financement opportun, en les aidant à acquérir des compétences et en établissant des moyens de subsistance stables.
La microfinance commence par éduquer les emprunteurs potentiels sur les bases du fonctionnement de l’argent et du crédit, comment budgétiser et gérer la dette et comment utiliser au mieux les flux de trésorerie. Les particuliers ont alors accès au capital, à des conditions généreuses: taux d’intérêt inférieurs à la moyenne ou renonciation à des garanties. Le risque de défaut pour les prêteurs est atténué par la mise en commun des emprunteurs en groupes (de, par exemple, cinq ou 10 personnes); la pression des pairs améliore souvent les taux de remboursement. La mise en commun renforce également la cote de crédit des individus et permet une assistance parmi les membres du groupe.
La microfinance commence par une focalisation sur les individus, tandis que la macrofinance commence par une focalisation sur le niveau régional ou national.
La macrofinance
La macrofinance vise le développement économique plus largement, en travaillant à plus grande échelle pour obtenir des bénéfices généralisés qui impliquent des populations entières et de multiples entités. Par exemple, un État ou une province peut offrir des avantages fiscaux pluriannuels aux entreprises qui installent des usines ou des bureaux dans une ville ou une région, qui embauchent des résidents locaux et utilisent des fournisseurs ou des services locaux. Le financement de l’entreprise est assisté par des banques ou par le biais de partenariats public-privé.
Bien qu’il perdra des revenus via les allégements fiscaux des entreprises, le gouvernement en profite globalement: les personnes nouvellement employées gagneront plus de revenus (imposables), tout comme les entreprises voisines (restaurants, etc.). La valeur des propriétés augmentera probablement et d’autres entreprises pourraient être attirées dans la région.
Différences clés
Les autres différences majeures entre la microfinance et la macrofinance sont les suivantes:
- Les institutions de microfinance (IMF), les groupes d’entraide (SHG) et les organisations non gouvernementales (ONG) sont les principaux bailleurs de fonds dans le secteur de la microfinance. Cependant, les banques du secteur public, les organisations à but lucratif et les sociétés privées de crédit à la consommation commencent également à être impliquées. D’autre part, la macrofinance implique de plus grandes entités telles que les gouvernements, les autorités locales, les grandes entreprises, les banques et les entreprises établies.
- Le montant d’argent impliqué dans la macrofinance est nettement plus élevé que celui des initiatives de microfinance. Et l’échelle des opérations varie considérablement: le microfinancement peut fournir un prêt de 300 $ à un maçon travaillant pour compte d’autrui pour installer son propre four à briques, tandis que le macrofinancement pour de grands projets comme un barrage ou la construction de routes offre des centaines d’emplois aux maçons locaux années.
- Le microfinancement est généralement une activité continue sans fin définie. Un prêt de 50 $ offert aujourd’hui à un pêcheur pour l’achat de filets de pêche peut être prolongé à 500 $ demain pour l’aider à acheter un bateau; ou, une fois que ce pêcheur devient autonome et rembourse son prêt de microfinance, l’argent peut être transféré à une autre personne éligible. Cependant, les projets de macrofinance ont une durée définitive, comme des subventions offertes seulement pour trois ans ou un projet de construction de routes à terminer en cinq ans.
- La microfinance vise à rendre les individus autonomes. Disons qu’un tailleur bangladais prend un prêt de 100 $ pour acheter une machine à coudre. Au fur et à mesure que son entreprise de couture progresse, elle peut créer une salle d’exposition et même employer quelques personnes. D’autre part, la macrofinance vise à améliorer l’économie dans son ensemble. Par exemple, le gouvernement offrant des subventions sur les engrais à tous les producteurs de coton vise à accroître la culture du coton, à créer une industrie textile et à aider tout le monde économiquement.
- Le microfinancement comporte le risque de défaillance des individus, tandis que le macrofinancement est confronté à des défis de corruption ou de non-mise en œuvre de politiques efficaces.
- Le microfinancement offre d’autres avantages sociaux imposés par les conditions du prêt. Par exemple, les conditions peuvent stipuler que les emprunteurs épargnent une partie de leurs revenus pour l’avenir ou ne dépensent aucune partie du prêt en alcool. Le macrofinancement, en revanche, permet l’emploi à grande échelle et le développement de nouveaux secteurs et entreprises, mais ne garantit pas l’amélioration d’un individu.