Formulaire SEC 4: Déclaration des changements dans la propriété effective Aperçu
Qu’est-ce que le formulaire SEC 4: Déclaration des changements de propriété effective?
Le formulaire SEC 4: Déclaration des changements dans la propriété effective est un document qui doit être déposé auprès de la Securities and Exchange Commission (SEC) chaque fois qu’il y a un changement important dans les avoirs des initiés de la société. Les initiés se composent des administrateurs et des dirigeants de la société, ainsi que de tous les actionnaires, détenant 10% ou plus des actions en circulation de la société. Les formes posent des questions sur la relation de la personne rapport à la société et sur les achats et les ventes de ces actions actions.
Le dépôt du formulaire 4 se rapporte aux articles 16 (a) et 23 (a) de la Securities Exchange Act de 1934, ainsi qu’aux articles 30 (h) et 38 de l’ Investment Company Act de 1940. La divulgation des informations requises sur le formulaire 4 est obligatoire et devient un dossier public lors du dépôt.
Points clés à retenir
- Le formulaire 4 doit être déposé auprès de la Securities and Exchange Commission chaque fois qu’il y a un changement important dans les avoirs des initiés de la société.
- Si une partie ne divulgue pas les informations requises sur un formulaire 4, des poursuites civiles ou pénales pourraient en résulter.
- Il doit être déposé dans les deux jours ouvrables à compter de la fin du jour où la transaction importante a eu lieu.
Comprendre le formulaire SEC 4: Déclaration des changements de propriété effective
Il existe plusieurs formes SEC associées à la propriété d’actions ou de titres de sociétés cotées en bourse. Le formulaire SEC 4 est l’un des trois formulaires généralement requis par la SEC.
Formulaire 3
Les particuliers remplissent le formulaire 3 lorsqu’ils acquièrent une action pour la première fois et enregistrent les titres pour la première fois. Le formulaire doit être déposé dans les 10 jours suivant le moment où l’individu devient dirigeant, administrateur ou bénéficiaire effectif de l’entreprise.
Formulaire 4
Le formulaire 4 doit être déposé par une société ou un individu de la société en cas de changement dans les avoirs des initiés de la société. Le formulaire 4 doit être déposé auprès de la SEC dans les deux jours suivant la transaction. Le formulaire 4 est un document de deux pages, qui couvre tous les ordres d’achat et de vente, ainsi que l’exercice des options d’achat d’actions de la société.
Les options sont des contrats qui donnent au détenteur le droit, mais non l’obligation d’acheter ou de vendre une action à un certain prix et à une date précise. Les options sont souvent attribuées aux dirigeants et administrateurs d’entreprises dans le cadre du plan d’ incitation des employés. En règle générale, les options peuvent être encaissées ou rachetées après l’expiration d’une période de détention prédéterminée.
Formulaire 5
Le formulaire 5 est déposé si une personne a effectué une transaction sur les actions de la société mais n’a pas réussi à le déclarer via le formulaire 4. Le formulaire 5 accorde à l’individu 45 jours après la clôture de l’exercice de la société.
La SEC est en mesure d’utiliser les informations du formulaire SEC 4 pour renvoyer une affaire à d’autres autorités gouvernementales et organismes d’autorégulation (OAR). Si une partie ne divulgue pas les informations requises sur le formulaire 4, des poursuites civiles ou pénales pourraient en résulter.
Formulaires liés au formulaire SEC 4
Plusieurs autres formes sont essentielles pour maintenir la transparence et enregistrer les actions des dirigeants, dirigeants et administrateurs de sociétés ouvertes. Il s’agit notamment du rapport financier annuel de la société, qui est déposé via un 10-K et le rapport financier trimestriel déposé via un 10-Q.
Si une société émet des actions pour la première fois, elle doit déposer le formulaire S-1, et si des modifications doivent être apportées, elle doit déposer le formulaire S-1A. Le 8-K est déposé lorsqu’il y a des événements importants imprévus ou des changements d’entreprise.
La SEC a la capacité d’utiliser les informations divulguées sur le formulaire 4 dans le cadre d’enquêtes ou de litiges impliquant les lois fédérales sur les valeurs mobilières, en plus d’autres lois ou dispositions civiles, pénales ou réglementaires.
Comment déposer le formulaire SEC 4: Déclaration des changements de propriété effective
En général, une partie doit déposer le formulaire 4 par voie électronique via le système d’analyse et d’extraction de données électroniques de la Commission ( EDGAR ). Des exceptions peuvent survenir lors de difficultés. Elle est obligatoire dans les deux jours ouvrables à compter de la fin du jour où la transaction importante a eu lieu.
Voici un lien vers un formulaire SEC téléchargeable 4: Déclaration des changements de propriété effective.
Exemple concret du formulaire SEC 4
En février 2020, Elon Musk, chef de la direction (PDG) de la société cotée en bourse Tesla Inc. (TSLA ), a déposé le formulaire SEC 4 à titre personnel. Vous trouverez ci-dessous une copie du formulaire 4 ainsi que les détails de la transaction, qui ont été obtenus via le système EDGAR de la SEC.
- La section 1 contient le nom du déclarant, qui était Elon Musk, et l’adresse de l’entreprise.
- La section 2 porte le nom de la société Tesla Inc.
- La section 3 contient la date de transaction du 14 février 2020.
Tableau 1
- La section 1 contient le type de titre, qui était une action ordinaire.
- La section 4 contient le nombre d’actions, les mesures prises (si les actions ont été acquises ou cédées) et le prix auquel les actions ont été achetées ou vendues.
Le formulaire SEC 4 montre qu’Elon Musk a acheté 13 037 actions au prix de 767 $, ce qui a laissé à M. Musk un nombre total d’actions détenues de 34 098 597 à la suite de l’achat (section 5).