Planification financière pour les athlètes professionnels: un regard de l’intérieur
Quelle est la meilleure planification financière pour les athlètes professionnels?
La planification financière est un must pour les athlètes professionnels, réputés pour avoir brûlé leurs salaires à six, sept et même huit chiffres. De nombreux athlètes professionnels gagnent en une seule année ou en quelques années ce que le travailleur moyen ne verra peut-être pas dans sa vie, mais cela peut donner un faux sentiment de sécurité. Les athlètes professionnels font les mêmes erreurs que les autres – en aidant les amis et les membres de la famille en difficulté; acheter trop de jouets, de vêtements et de repas au restaurant; acheter plus de maison (ou plus de maisons) qu’il n’en a besoin; et ne pas épargner pour l’avenir. Certains prennent également du retard sur leurs impôts, divorcent et se retrouvent avec de coûteuses obligations en matière de pension alimentaire et de pension alimentaire pour enfants. Un facteur aggravant est que les athlètes ont tendance à être jeunes lorsqu’ils se retrouvent soudainement avec beaucoup d’argent.
Points clés à retenir
- Les athlètes professionnels doivent augmenter leurs revenus à court terme tout au long de leur vie.
- De nombreux athlètes dépensent de manière frivole lorsqu’ils sont jeunes et à leur apogée tant sur le plan financier que sur le plan de la carrière, mais c’est une erreur qui pourrait les laisser à court dans les années ultérieures.
- Les athlètes professionnels devraient épargner pour la retraite, comme tout le monde.
- Les stratégies fiscales, comme vivre dans un État sans imposition, peuvent aider les athlètes à conserver autant que possible leurs revenus.
Voici un aperçu de ce que les planificateurs financiers recommandent aux athlètes professionnels à hauts revenus qui veulent gérer leurs revenus avec sagesse et les faire durer au-delà de leurs années de jeu.
Comprendre la gestion financière pour les athlètes professionnels
Les athlètes professionnels peuvent recevoir un chèque de paie important, mais ce chèque de paie n’est important que pour quelques années ou, au mieux, une décennie ou deux, selon le sport qu’ils pratiquent, les conditions de leur contrat, leur performance et la façon dont les blessures affectent leur carrière..
Si les athlètes professionnels peuvent gagner des salaires élevés au cours de leur carrière, leur carrière est souvent de courte durée. Par conséquent, ils doivent planifier soigneusement leur future sécurité financière lorsque l’argent ne sera peut-être pas rentré aussi régulièrement.
Ryan Kwiatkowski a fait ses études collégiales en jouant au volleyball masculin de Division I et a travaillé comme joueur de volleyball professionnel pendant deux ans en Belgique après avoir obtenu son diplôme. Il travaille maintenant comme conseiller financier pour la société que ses parents ont fondée et dirigent toujours, Retirement Solutions à Naperville, Ill. Kwiatkowskie dit que l’une des pires erreurs commises par les athlètes professionnels à haut revenu est d’utiliser immédiatement leur chèque de paie massif pour acheter une Lamborghini ou un manoir.
Au lieu de cela, Kwiatkowski recommande d’économiser autant que possible dès le premier jour. «Si vous ne le voyez pas, vous ne le dépenserez pas, et vous pouvez toujours avoir un bon style de vie avec une fraction de ce que vous avez gagné pendant une saison», dit Kwiatkowski. « Si vous vous lancez dans un style de vie somptueux dès que vous signez mais que vous vous blessez lors de votre deuxième match de la saison et que vous n’avez pas de contrat garanti, que ferez-vous? »
Kwiatkowski note également que les athlètes qui ne sont payés que pendant la saison ont besoin d’un plan pour que ces chèques de paie durent toute l’année.
Minimiser les taxes
Les stratégies fiscales peuvent aider les athlètes à conserver autant que possible leurs revenus, explique Grassi & Co., un cabinet d’expertise comptable à New York. Goldstein dit que les stratégies fiscales suivantes peuvent aider:
- Choisir un domicile approprié. L’ État d’origine de l’équipe offre-t-il des avantages fiscaux aux salariés à revenu élevé? Sinon, résider dans un État non fiscal comme la Floride, le Texas ou le Tennessee peut signifier d’importantes économies d’impôt.
- Atténuer la taxe jock. Cela implique de projeter l’impact fiscal de jouer dans divers États et de payer des impôts à ces États. Les joueurs doivent payer une retenue à la source à l’État visiteur pour les jeux sur route, mais ils reçoivent également un crédit d’impôt dans leur État d’origine pour les impôts payés dans d’autres États. Si leur pays d’origine a un taux d’imposition plus élevé, les joueurs peuvent devoir plus d’impôts qu’ils ne le pensaient.
- Comprendre l’impact des taxes sur les primes à la signature. Le bonus de signature d’un joueur est uniquement attribué à son état de domicile. Si cet État ne prélève pas d’impôt sur le revenu, cela peut signifier d’énormes économies d’impôt.
- Attribuer des déductions fiscales aux athlètes professionnels aux salaires gagnés par rapport aux revenus gagnés provenant des avenants, des frais de comparution et des résidus. Certaines déductions peuvent être considérées comme des déductions détaillées ou comme des déductions de dépenses d’entreprise. Un expert-comptable agréé (CPA) peut aider un athlète à déterminer quelle méthode est la plus avantageuse.
Il est également important pour les athlètes de réclamer toutes les déductions fiscales auxquelles ils ont droit. Il s’agit notamment des dépenses professionnelles telles que les honoraires d’agent, les vêtements d’entraînement, les abonnements à une salle de sport, les massages, les suppléments nutritionnels, l’équipement sportif, etc., selon Goldstein.
Une planification fiscale de la retraite est requise. Les plafonds de cotisation de retraite à 401 (k) et les comptes IRA sont si bas par rapport à ce que de nombreux athlètes professionnels gagnent chaque année que les athlètes doivent investir la majeure partie de leur investissement pour la retraite dans des comptes qui ne bénéficient pas des avantages fiscaux de 401 (k) s. et les IRA. Il est essentiel de choisir des investissements fiscalement avantageux.
Pensez à long terme
«Ce qui semble être un revenu très élevé peut ne pas l’être lorsqu’il est amorti sur la durée d’une carrière typique», déclare Conscious Capital. «Cela est particulièrement vrai compte tenu des impôts élevés des particuliers dont le revenu est concentré sur un court horizon de temps.»
Paul Ferrigno, un planificateur financier certifié chez Ferrigno Financial à Washingtonville, NY, recommande aux athlètes professionnels de préparer un plan financier basé sur des objectifs. Un plan axé sur les objectifs encourage les athlètes à se concentrer sur ce qui est important pour leur vie future. Un tel plan est une feuille de route pour s’assurer que le succès précoce ne conduit pas à de mauvaises habitudes financières qui sont préjudiciables à long terme. «La création du plan et le suivi de leurs progrès les aideront à obtenir la liberté financière qu’ils souhaitent une fois leurs journées de jeu terminées», déclare Ferrigno. «Un plan financier peut également servir de feuille de route pour une deuxième carrière puisque la plupart des joueurs seront sans emploi à 30 ans, avec des revenus bien inférieurs à l’horizon.»
La planificatrice financière Lauryn Williams, quatre fois olympienne et fondatrice de Worth Winning, une société de planification financière complète, entièrement virtuelle et payante, qui se concentre sur les services aux milléniaux et aux athlètes professionnels, suggère de planifier deux départs à la retraite. La première retraite est du sport professionnel, et la deuxième retraite du travail. «Tous les athlètes ne gagnent pas à un taux qui leur permettra de prendre leur retraite pour toujours une fois leur carrière sportive terminée», dit-elle. Une stratégie que Williams recommande est de mettre de l’argent de côté pour gagner du temps pour comprendre ce qu’un athlète veut faire ensuite. «La transition est extrêmement émouvante. Vous ne voulez pas avoir à vous lancer dans quelque chose pour gagner votre vie tout en essayant de conclure. »
Gérer les relations avec les conseillers financiers et autres
«Malheureusement, l’un des plus grands défis pour les athlètes professionnels est de gérer les relations avec les amis et la famille», dit Tharp. «De nombreux athlètes se sentent obligés de redonner à ceux qui les ont aidés à réussir.» Mais cela doit être fait d’une manière responsable qui n’interfère pas avec la propre sécurité financière de l’athlète. Tharp recommande d’établir rapidement des limites avec les amis et la famille et d’impliquer des professionnels tiers pour traiter les demandes d’argent. Si l’athlète souhaite aider d’autres personnes, il est préférable de le faire avec des directives claires en place, telles que la détermination d’une somme spécifique qui sera déposée sur le compte bancaire du bénéficiaire le premier de chaque mois.
Tharp dit que déterminer avec quels professionnels travailler est difficile pour les jeunes athlètes – non seulement en raison de la complexité de leurs contrats, investissements, assurances, planification successorale et planification fiscale, mais parce qu’ils sont bombardés par des vendeurs qui parlent mal. De telles influences peuvent rendre difficile l’identification de conseillers compétents ayant leurs meilleurs intérêts à cœur. Tharp suggère de rechercher un professionnel rémunéré uniquement, tel qu’un planificateur financier agréé (CFP) qui a de l’expérience de travail avec d’autres athlètes et qui sert toujours de fiduciaire. Tharp dit que les athlètes professionnels devraient se méfier des conseillers potentiels qui agissent trop comme des fans, car ces conseillers ne seront pas en mesure de consulter objectivement l’athlète en tant que client.
Les athlètes professionnels doivent comprendre comment un conseiller est rémunéré et quels pourraient être leurs conflits d’intérêts externes, déclare Carlos Dias Jr., conseiller financier rémunéré uniquement, fondateur et associé directeur du MVP Wealth Management Group qui travaille avec la NFL, la NBA, la MLB et la LNH. et les athlètes MLS et leurs agents. À titre d’avertissement, Dias cite l’exemple d’Ash Narayan, un conseiller financier qui a été autorisé à gérer les actifs des joueurs de la NFL, mais qui a récemment été accusé d’avoir trompé plusieurs clients et a vu ses actifs gelés par la Securities and Exchange Commission.
«L’athlète professionnel doit s’impliquer pour s’assurer que ses revenus sont investis judicieusement et gérés correctement», dit Dias. «Je dis toujours que personne n’est plus responsable de son propre argent, sauf pour lui-même.»
Williams dit également qu’il est important que les athlètes professionnels restent engagés avec leur argent. «Les athlètes pensent souvent que c’est cool de dire: » J’ai des gens qui s’occupent de ça pour moi. » Cependant, selon Williams, les athlètes devraient s’attendre à ce que leur conseiller financier les aide à comprendre ce qu’ils ont.
Fait rapide
De nombreux athlètes professionnels ont une tâche difficile devant eux. Élaborer une stratégie de gestion de patrimoine et planifier leur retraite lorsqu’ils sont jeunes et lorsqu’une grande partie de leurs gains à vie sera perçue dans un court laps de temps.
Considérations spéciales pour les athlètes
Les athlètes professionnels font face à certains des mêmes défis financiers auxquels la personne moyenne est confrontée, par exemple, ne pas épargner et investir correctement pour la retraite, être tenté de dépenser trop et vouloir aider ses amis et sa famille en difficulté. Ils sont également confrontés au défi unique de recevoir un pourcentage élevé de leurs gains à vie sur une courte période, ce qui nécessite des stratégies spéciales de planification fiscale et de gestion de patrimoine.
Comprendre quels sont les pièges potentiels et savoir comment embaucher un conseiller de confiance peut aider les athlètes professionnels à transformer un chèque de paie énorme mais à court terme en une vie de stabilité financière.