Projet de loi Crapo
Qu’est-ce que le projet de loi Crapo?
Le terme Crapo Bill fait référence à un projet de loi économique signé en 2018 qui assouplit certaines des restrictions de la loi Dodd-Frank Wall Street sur la réforme et la protection des consommateurs. Le projet de loi, officiellement appelé Loi sur la croissance économique, l’allègement de la réglementation et la protection des consommateurs (S.2115), a été parrainé par Mike Crapo, sénateur américain (R-ID) et président du Comité sénatorial des banques, et a été adopté par le Sénat par un marge de 67 à 31 en mars 2018.
Certains des changements introduits par le projet de loi bancaire comprennent l’augmentation duseuil d’ actif pour les banques considérées comme trop grandes pour faire faillite ainsi que les exigences pour les banques communautaires. Le projet de loi a été approuvé et signé par l’ancien président Donald Trump en mai 2018.
Points clés à retenir
- Le projet de loi Crapo est un projet de loi économique et bancaire qui assouplit certaines des restrictions du Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act.
- Le projet de loi a été présenté en 2017 et promulgué par le président Donald Trump en mai 2018.
- Le projet de loi a augmenté le seuil pour les banques jugées trop grandes pour faire faillite de 50 milliards de dollars à 250 milliards de dollars.
- Il élimine également la règle Volcker et améliore les conditions de prêt pour les emprunteurs hypothécaires, les anciens combattants et les étudiants emprunteurs.
Comprendre le projet de loi Crapo
La loi Dodd-Frank a été adoptée en 2010 à la suite de la capitaux que lesbanques devaient maintenir comme un coussin contre lesbaisses du marché, et anécessité l’amélioration desnormes et desniveaux de transparence. Bien qu’il était censé fournir des secours pour les consommateurs, il a été rencontré beaucoup de résistance. Les critiques ont déclaré que les restrictions pesaient sur les banques et autres institutions financières en ajoutant plus de paperasserie et des réglementations inutiles.
La loi sur la croissance économique, l’allègement de la réglementation et la protection des consommateurs, ou le projet de loi Crapo, a été présentée par le sénateur républicain Mike Crapo de l’Idaho en novembre 2017 et est devenue loi après sa signature par le président Trump le 24 mai 2018. L’objectif principal du projet de loi est d’annuler certains des règlements proposés par banques doivent respecter avant d’être soumises à certaines réglementations et à certaines mesures de surveillance.
Le seuil Dodd-Frank a été fixé à 50 milliards de dollars, au-dessus duquel les banques seraient considérées comme trop grandes pour faire faillite. facture Le Crapo aaugmenté ce seuil à 250 milliards $ d’actifs, dont seulement un nombre relativement restreint de banques-notamment, Bank of America, Wells Fargo et JP Morgan Chase-excéderait. Bien que la loi a été vendu comme un moyen d’aider les banques communautaires, plusieurs banques de taille moyenne profiteront également.
Mais ce n’est pas tout. D’autres éléments clés du projet de loi comprennent l’élimination de la règle Volcker pour les institutions dont l’actif est inférieur à 10 milliards de dollars. Cette section de la loi Dodd-Frank empêchait les banques d’entreprendre certaines activités avec leurs propres comptes d’investissement et de traiter avec des fonds spéculatifs et des fonds de capital investissement. Le projet de loi promet également d’améliorer l’accès aux prêts hypothécaires pour les consommateurs, d’augmenter les protections pour les anciens combattants et les étudiants emprunteurs, et d’améliorer la création de capital.
Bien que le projet de loi Crapo élimine et modifie certaines parties de la loi Dodd-Frank, il ne l’abroge pas entièrement.
Considérations particulières
Les banques qui n’atteindront pas le seuil de 250 milliards de dollars seront à terme exemptées des tests de résistance gérés par la Réserve fédérale. Ces tests visent à estimer l’impact qu’un choc financier aurait sur une banque en fonction de son exposition au risque et de ses réserves. De plus, ces banques ne seraient plus tenues de fournir un aperçu de la manière dont elles seraient liquidées en cas de faillite.
Bien que le projet de loi Crapo augmente le seuil pour les banques considérées comme trop grandes pour faire faillite, il étend également une certaine autorité à la Réserve fédérale en ce qui concerne les petites institutions. Selon l’article 401 du projet de loi, la Fed peut, à sa discrétion, envisager d’imposer les mêmes restrictions que les grandes banques aux institutions dont les actifs ne sont que de 100 milliards de dollars.
Critique du projet de loi Crapo
Dodd-Frank a été critiqué à plusieurs reprises par le secteur financier. Les banques ont fait beaucoup de lobbying pour réduire les exigences de capital et de déclaration qu’elles considéraient coûteuses et onéreuses, mais la législation proposée avait tendance à manquer de soutien bipartite. Cela était souvent dû à une législation axée sur le démantèlement du Bureau de la protection financière des consommateurs (CFPB).
Une partie de Dodd-Frank – la création du CFPB – avait longtemps dérangé certains membres du Congrès ainsi que des sociétés financières. Le CFPB a été conçu pour protéger les consommateurs contre les pratiques prédatrices et frauduleuses des banques, des prêteurs et d’autres institutions financières. L’agence pourrait également imposer des amendes s’il s’avérait que ces institutions profitent des consommateurs. Parce que son budget est contrôlé par la Réserve fédérale, les partisans disent qu’il a été protégé de l’ingérence du Congrès. Les opposants disent que cela a conduit le CFPB à aller trop loin.
Contrairement aux tentatives précédentes, le projet de loi Crapo s’est concentré sur l’assouplissement des règles bancaires. Cependant, les critiques du projet de loi Crapo soutiennent que la réduction du nombre de banques soumises à une surveillance plus stricte augmentera les chances que les banques échouent lors d’une crise financière à l’avenir. Ils soulignent également que les exigences de collecte de données relatives aux prêts hypothécaires seraient assouplies, ce qui permettrait aux petites banques et coopératives de crédit d’éviter d’avoir à déclarer ces données.